国泰君安研究所提出，在证券法加速落实和行业综合治理日益深入的推动下，证券信托行业长期上升的通道已经打开，拐点已在眼前。

　　国泰君安研究所建议，对证券业而言，应及时把握行业转折的历史机遇，投资于中信证券等行业龙头企业，充分分享行业的快速成长；对信托业而言，由于信托业尚未摆脱生存困境，价值投资机会尚未到来，但可以关注并购重组带来的交易性投资机会。

　　重点个股

　　中信证券：公司资产质量高、金融创新能力强，且在行业中具备混业和国际化的独特竞争优势，随着行业并购整合大潮的兴起，预期公司将成为未来少数几家垄断者之一。该股可增持，目标价7.5元。

　　宏源证券：公司已获得规范类券商资格，未来发展将获得一定的政策支持。但公司规模偏小，市场地位弱、区域性强、竞争力不足，未来可能有并购题材。