“理财”两个字往往会引人遐思，因为很多人习惯上都会把“理财”与“发财”之间划上等号，他们认为理财就是发财，对理财抱有无限遐思，总觉得可以轻易地找到许多一夜致富的机会。抱有这样想法的人，在投资的时候就会为了追求更高的报酬率而忽视了高报酬之后的高风险。事实上，由于理财不当带来的资产缩水并不在少数。

　　理财方式不当 不如不理财

　　记者就接触过一位这样的读者。

　　傅锆在2001年股市大好行情的时候，看到了股市的欣欣向荣和钱途无限，毅然将自己的一处房产变卖，套现20万元，在沪市2000点的时候进入股市。选取股票的时候，他也煞有介事地研究了很多证券类报纸和电视里股评专家的推荐，毅然决然地将自己的20万元资金投进了3只当时极被看好的股票，准备狠赚一笔短线收入。最初的几个星期里，3只股票果然如专家所预言的那样表现良好，股价就像春天里的竹子一样，噌噌地成长“节节高”。就在傅锆沉浸在股价上升的喜悦中，继续期待的时候，大盘走势忽然来了个180度的转弯，直线向下。他所持有的3支股票也是一路下滑，连续几个跌停板，并没有让他果断的醒悟过来，而是继续持有股票，期待着股价翻身，等待着滚滚财富。然而等待他的不是股价的上升，而是市值的巨幅缩水，就和当时的许多股民那样，傅锆被深深地套牢了。

　　傅锆在自己被套牢的日子里，陷入了深深的思考，他开始意识到自己的投资策略有问题。傅锆买来了一些投资策略和书籍和杂志，终于明白自己犯了投资学里最大的忌讳——把所有的鸡蛋放到了一个篮子里。他的20万元资金集中于购买3只相关行业的股票，不能有效地分散风险；他的心太“贪”，在可以抛售获利的时候没有及时地出手，而是寄望于股价的继续上扬；他对“止损位”没有概念，在股价下挫的时候，没有“该出手就出手”，总是期待着股价回到自己入市的价位，希望就算没有回报，也不能亏损。而今，股价一跌再跌，想抛售真的就如同“割肉”一样，实在是舍不得。

　　2002年末，母亲被检查出患有早期恶性肿瘤，急需一笔治疗资金。傅锆万般无奈，只得将股票抛出，抛出价为12万元。

　　经历一年多的股市风云，傅锆的20万资产缩水了40%。

　　其实，傅锆还有一笔账没有算进去。那就是他在2001年出售的那套房产， 2002末在房地产市场的“春风”的吹拂下，已经价值32万元。那么，他实际的资本损失是62.5%，远高于40%。

　　有过和傅锆一样遭遇的人并不是一两个。假如你有这样的遭遇，那么不投资可能积累财富的速度还要快一些。傅锆通过变卖房产获取的资金进入股市，遭受的损失还要把房产的升值算进去。假如我们仅仅以现金来计算，那么把钱放在银行里，每年赚个1%～2%的利率，总比投资股票这种较高风险的理财产品，赔掉个40%要好的多。

　　身边有太多的人想发财，想在短时间内致富，但往往是理财不得法，越投资钱越少。根据一项国外的资料来看，保守地估计，有八成的投资者在股市上是铩羽而归的。

　　如果没有正确的方法理财，不如不理财。这就是我们的第一个方程式。是否拥有正确的理财观，才能决定你的财运和钱程。

　　正确理财观的四大基本概念

　　理财最重要的目标是谋求生活的保障，而不是用来致富。人人都说，天下没有免费的午餐，但是一旦介入对自己具有致命吸引力的投资市场，就完全无视于隐藏在高报酬之后的高风险，在贪念和害怕的心理因素作祟下，尝尽“追高杀低”的苦果。

　　正确的理财观，讲求的是在可承担的、必要的风险下，用时间来换取财富的合理增值。

　　何谓“正确的理财观”，这个话题有点大，大概可以出一本书了。总的说来，正确的理财观涵盖了以下几点。

　　一是理财目标。每个人理财的最终目标都不尽相同。唯一相同的是在理财过程中，都希望能让自己有限的资金经由正确的理财规划积累成大额财富，以便实现自己想要过的生活。在人生的不同阶段，理财目标也是不一样的。二十出头刚刚踏入社会，年轻的我们想要自己的第一套房、第一部车；三十岁时的我们想要给爱人舒心的生活和享受；四十岁的我们想给子女优秀的教育；五十岁的我们开始筹划自己的养老计划。理财是一件长期的事业，在人生的每个阶段又要设立不同的子目标。

　　二是目标报酬率和风险承担能力。有计划的执行才能事半功倍，理财也不外于此。正确的理财观，要求我们根据自己现有条件和对日后生活的期望值，确定自己的目标报酬率和风险承担能力。要知道，报酬率和风险程度就是理财的双刃剑。通过对报酬率和风险承担力的衡量，确定适合自己的可行的目标报酬率。说到目标报酬率，求“财”若渴的很多人当然希望报酬率越高越好，每年20%～30%的报酬率，迅速地资本翻番，财富沓至而来。如果抱有这样的想法，我们只能给你泼一盆冷水了。如此的迅速致富除了靠聪明努力之外，多少要靠点运气，譬如中彩票得了500万元的大奖。

　　其实假如你今年28岁，未婚，每月薪水5000元。理财目标是一套80万元的公寓，一辆10万元的家用车，在60岁退休的时候拥有资产150万元，那么你每年只需要追求6%的报酬率就够了。

　　那么从哪里寻觅报酬率在6%以上的投资工具呢？

　　这就涉及到理财观里的第三个概念，那就是合理的资产配置。

　　无论你拥有多少资本，适当的资产配置永远是必要的。各式各样的理财工具，多如牛毛。专业人士经常指出，长期投资的盈亏关键因素90%以上来自于资产配置。资产配置，简单地说，就是不要把所有的鸡蛋放在一个篮子里。不同的理财产品，有不同的报酬率和风险，但是它们的价格在不同幅度上是具有相关性的。有效率的投资组合，可以降低投资的价格震荡，但是不必牺牲投资报酬率。

　　我们现在可以选择的资产配置，基本上是指：现金、债券、股票和不动产四大类别。最简单的资产配置是把钱分成两个部分，一部分是在风险最低的定期存款、货币市场基金和国债上；一部分可以放在风险高、报酬也高的股票或是基金上。选择这种最简单的配置，你只要把20%的精力放在理财上，用80%的精力去提升自己的竞争力和享受幸福生活，岂不是理财并快乐着？

　　最后要说的就是理财的过程控制和风险管理。长期理财最困难的时期，就是刚开始理财的时刻。很多人在刚开始理财的时候，往往怀着一腔热忱，期待着理财能够立竿见影，迅速地改变自己的财务结构，发展自己的财富。过了一段时间，好像预期的目标没有能够如约实现，于是最初的热情逐渐消灭，取而代之的是对理财规划的放弃。其实就和理财观里首要的一点，理财目标的设定一样，理财过程是一个长期的、贯之一生的过程。在整个理财过程中，要不断的检查理财的实施情况，适时地根据市场行情的变化，对理财目标和理财规划做出调整。并且多听取专家的意见，加强对风险的管理和控制。