亚洲银行竞争力排名

　　10月18日，交通银行(3328.HK)股价收于5.93港元，达到上市一年多来的最高价位，比一年多前(2005年6月23日)的发行价上涨了137%。作为第一支海外上市银行股，交行不断提升的投资价值获得了投资者的认同。

　　与此同时，交行股东亦获得不俗回报：2005年度国有股现金红利达23.7亿元；H股股价接近6港元之后，社保基金和汇金公司所持股份市值增加223亿元和150亿元，分别增值2.23倍和4.98倍。而在股改前的17年中，通过历年核销及财务重组中打包出售、集中核销的不良资产损失高达539亿元，几乎等于同期税前利润(546亿元)，国有资产的投资收益微乎其微。

　　上市一年后的交行，正进一步推进战略转型，并计划用5年时间成为真正的零售银行。在此过程中，这家财务重组、引资、海外上市都先行一步的大型银行，也同样「先一步」感受到了转型之不易。而他们今天所遇到的挑战，正是诸多意欲向零售银行转型的商业银行所面临或即将面临的。

　　为真实记录这一变化，本报记者专赴上海进行了采访，接下来，将从战略转型、机构调整、组织架构改造、风险管理等四个方面予以报道。

　　10月8日，交通银行副行长叶迪奇在上海分行主持网点综合改造试点工作，针对高、中、低端客户的不同需求，对108个网点重新进行功能设计和布局，拉开了交通银行综合性网点改造的序幕。

　　叶迪奇是交行的外资股东汇丰银行派驻的唯一一名行长级高管。他被业内视为资深零售银行专家，由他主导的网点综合改造，正是交行向零售银行进行战略转型的重要步骤。

　　「交行要从其它银行里脱颖而出，必须进行战略转型，其中最重要的就是大力发展零售业务。」交行董事长蒋超良说。

　　为实施这一目标，交行已相继启动了管理流程、组织架构、风险管理、激励机制等全方位的改革；而原有机制的惯性和远、近期盈利矛盾的掣肘，亦时时穿插其间。

　　推行经济资本管理

　　2005年上市路演时，蒋超良曾向投资者提出零售业务转型的发展目标：三年之内，零售存款占到40％，零售贷款占到18％，零售业务的收入占总收入比重为20％。

　　时至今日，交行的转型目标已发展为国际公众银行、创新型银行、综合性银行、经营集约化银行和管理先进型银行五个，蒋的想法仍然没有变：「公司业务占比太高银行就容易出问题，在宏观经济高涨时期，所有公司赚得盆满钵满，贷款比较安全；但经济是有起有落的，一旦宏观经济不好了，公司资金链断掉，几亿、几十亿的贷款就得泡汤。」　　

　　零售银行和投资银行业务在利润来源中占较大比例，也是国际公众银行目标的内在含义之一，同时，资本充足率、资产收益率(ROA)、股权收益率(ROE)三个核心指针亦需达到平均水平。

　　通常，国际公众银行的资本充足率是12％以上，ROE在20％上下，ROA在1.5%～2％之间。目前，交行的资本充足率是11％，ROE和ROA分别为13％、0.7%，在国内同行里属佼佼，但与国际先进银行相比尚有一段距离。去年以来，交行引入并强力推行经济资本理念，在考核激励里把经济资本计划执行情况作为重要依据。

　　「过去就是下一个贷款计划，要求某某分行今年要达到五个亿的利润，他达到了，但用经济资本一衡量，实际上是一个负数。」蒋超良说，「现在资本管理和资本推动成为我们管理层日常管理的一个基本思路，价值标准完全变了。」

　　为了让手里的每一分钱都围绕ROE、ROA等核心指标运转，交行对新增信贷资源分3种情况来分配：金融生态比较好、分行内部管理较好的分行为重点投入类，设定高于全行平均水平的增量存贷比例；金融生态和经营管理处于全行平均水平，有一定发展潜力的分行，增量比例与全行水平大致相当；部分金融生态环境较差的高风险地区，增量分配低于全行平均水平，促使其把业务重心转向负债业务、中间业务和零售业务。与此同时，调节内部资金转移价格，对增量存贷比低于75%、大量上存资金有助于支持信贷资源倾斜、为全行创造更多效益的分行，按较高利率计算多余资金收益，提高其综合收益率。